管理會計 - 現金流

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對於企業而言，保持充足的現金以滿足日常支出和按需投資至關重要。因此，現金對企業成功運營起著至關重要的作用。有時觀察到，即使企業利潤充足，也可能因現金流短缺而無法支付稅款和股息。

我們已經學習了兩個非常重要的財務報表：一是損益表，二是資產負債表。損益表提供了關於企業經營活動的重要資訊，而資產負債表則顯示了企業的財務狀況。但是，兩者都不能傳達任何關於所有業務活動產生的現金的資訊。

鑑於上述侷限性，美國財務會計委員會強調需要現金流量表，因為

“財務報告應提供資訊，以幫助潛在投資者、債權人和其它使用者評估來自股息或利息以及證券或貸款銷售、贖回或到期收益的預期現金收入的金額、時間和不確定性。這些現金收入的前景受企業能否產生足夠的現金來滿足到期債務及其其它運營需求、重新投資運營和支付現金股息的能力的影響。”

1995年6月，印度證券交易委員會（SEBI）修訂了上市協議第32條，要求所有上市公司除了提供資產負債表和損益表外，還必須提供一份按照規定格式編制的現金流量表，分別顯示經營活動、投資活動和籌資活動的現金流量。

鑑於現金流量表的重要性，印度註冊會計師協會（ICAI）於1997年3月釋出了修訂後的AS-3現金流量表。修訂後的會計準則取代了1981年6月釋出的AS-3財務狀況變動。AS-3（修訂版）中給出的現金流量表的目的是：

“關於企業現金流量的資訊有助於為財務報表使用者提供一個基礎，以評估企業產生現金及現金等價物的能力以及企業利用這些現金流量的需求。使用者做出的經濟決策需要對企業產生現金及現金等價物的能力及其產生時間和確定性進行評估。該報表處理的是透過現金流量表提供關於企業現金及現金等價物歷史變動的資訊，該報表將期間的現金流量按經營活動、投資活動和籌資活動進行分類。”

在特定時期內，現金流量表描述了企業現金及現金等價物的流入和流出。現金流量表顯示了各種業務交易對現金及現金等價物的淨影響，並考慮了現金的收付。現金流量是兩個資產負債表和損益表日期之間現金狀況變化的總結。現金流量表中使用的重要術語如下：

現金

現金是指庫存現金和銀行存款，包括存款。

現金及現金等價物

此處，現金及現金等價物是指易於轉換、高度流動的投資，其現金價值我們非常清楚，不會出現變現金額變化的風險。持有現金等價物的目的是滿足我們當前和短期承諾，而不是用於投資。只有那些到期期限較短的投資才符合現金等價物的條件。短期到期意味著在三個月內到期。

現金流量

現金流量有兩種型別：流入和流出。如果交易導致現金增加，則稱為現金流入；如果交易導致現金減少，則稱為現金流出。

**注意：**如果現金減少是由於現金管理而不是其經營、投資和融資活動造成的，則應將其排除在現金流出之外。現金管理是指將現金投資於現金等價物。

現金流量分類

根據AS-3（修訂版），現金流量應分為三大類：

• 經營活動現金流量
• 投資活動現金流量
• 籌資活動現金流量

經營活動現金流量

經營活動現金流入代表維持經營能力所需充足現金產生的水平，無需依賴外部融資資源。

換句話說，經營活動是指企業的核心創收活動。它代表決定企業盈虧的交易。

經營活動現金流量示例

• 現金銷售（商品或服務）
• 來自佣金、費用和特許權使用費收入等的現金收入
• 以工資或薪金形式支付給工人或僱員的現金
• 支付給商品或服務供應商的現金
• 保險公司收取的保險費現金收入
• 以索賠、年金和其他福利形式支付的現金
• 如果未包含在投資或融資活動中，則現金支付或退還所得稅。
• 支付當前和未來合約的現金

**注意：**出售廠房和機器的現金收入屬於投資活動。

投資活動現金流量

不屬於現金等價物的資產和長期投資被稱為投資活動。投資活動代表為了未來盈利而對長期資產進行了多少投資。

投資活動現金流量示例

• 支付現金以獲取有形資產和無形資產，包括資產建設和研發成本的資本化。

• 出售投資和處置固定資產的現金收入。

• 向其他公司投資股票、認股權證和債券的現金支付，但不包括那些屬於現金等價物或為交易目的而購買的投資。如果是這樣，這些屬於經營活動。

• 處置或出售股票、認股權證或贖回資金的現金收入，但不包括那些為交易目的而持有的資金。

• 除了融資公司以外，向第三方提供的墊款或貸款。

• 非交易目的的未來合約現金支付。

• 非交易目的的未來合約現金收入。

籌資活動現金流量

可能導致所有者資本規模和構成變化（包括優先股）的活動稱為籌資活動。對籌資活動進行單獨披露非常重要。

籌資活動現金流量示例包括髮行股票、債券、貸款、債務和其它短期或長期借款的現金收入。

贖回債券、債務、優先股等的現金支付。

一些典型專案的處理

下面討論一些典型現金流量專案的處理。

非常專案

現金流入或流出根據其活動性質進行分類，這些活動可能是經營活動、投資活動或籌資活動。非常專案引起的現金流量應在現金流量表中單獨顯示，以便使用者瞭解其性質及其對現金流量表的影響。

利息和股息

如果現金流量是由於支付利息或收到利息和股息而產生的，則對於“金融企業”，應將其歸類為經營活動。對於“非金融機構”，支付的利息應歸類為籌資活動，收到的利息和股息應歸類為投資活動。

**注意：**支付的股息在上述兩種情況下都應歸類為籌資活動。

所得稅

所得稅應單獨披露，在大多數情況下應歸類為經營活動，除非我們可以根據收入性質輕鬆識別稅款，但如果給出稅款總額，則應將其歸類為經營活動。

**注意：**股息分配稅將歸類為籌資活動。

收購和處置子公司及其他業務單位的現金流量

由於收購或處置子公司而產生的現金流量應單獨顯示，並歸類為投資活動。此交易應在現金流量表中易於識別，以便使用者瞭解其影響。處置的現金流量不會從收購的現金流量中扣除。

外幣

現金流量表中出現的專案應以本幣價值顯示，應用編制現金流量表當日的實際外匯匯率。由於外匯匯率變化而反映在現金流量表中的現金及現金等價物價值的影響應作為調整的調節專案單獨顯示。

由於外幣匯率變動，未實現收益和損失不屬於現金流。但是，為調節期初和期末現金及現金等價物餘額，持有或到期的外幣現金及現金等價物的影響會在現金流量表中體現。

非現金交易

一些投資和融資活動不會對現金流產生直接影響。例如，債務轉為股權，透過發行股票收購企業等。

這些交易不應包含在現金流量表中，因為它們不涉及現金或現金等價物的使用。其他財務報表會單獨列示這些投資和融資活動。

格式：（直接法）

附表1

經營活動現金流量

附表2

投資活動現金流量

附表3

融資活動現金流量

現金流量間接法

• 需要兩張資產負債表。
• 間接法不需要損益表。
• 需要非現金專案。
• 我們需要變動中的流動資產和流動負債賬戶。
• 不需要開啟期初流動資產和流動負債賬戶。

格式

（間接法）：會計準則第3號規定

附表1

經營活動現金流量

附表2

投資活動現金流量

附表3

融資活動現金流量